Để chinh phục các mục tiêu lợi nhuận hấp dẫn với số vốn hạn chế, Margin là công cụ hỗ trợ vô cùng đắc lực của các trader trên thị trường chứng khoán. Vậy Margin là gì? Khi nào nên dùng ký quỹ Margin? Nhà đầu tư cần lưu ý gì khi giao dịch với tỷ lệ ký quỹ? Tìm lời giải đáp chi tiết các thắc mắc trên ngày trong bài viết dưới đây nhé!
Margin là gì? Chơi Margin chứng khoán là gì?
Margin là khoản vay của nhà đầu tư với các công ty môi giới chứng khoán. Giống như các khoản vay thông thường, Margin cũng có thoả thuận về lãi suất và tài sản thế chấp sẽ là số lượng cổ phiếu nhà đầu tư nắm giữ.
Trong các trường hợp tỷ lệ cổ phiếu và Margin xuống dưới mức cảnh báo, trader sẽ phải nộp thêm tiền hoặc thanh lý bớt cổ phiếu để đảm bảo tài khoản ở ngưỡng duy trì.
Margin ký quỹ là gì? Mức ký quỹ trong Forex là gì?
Một số thuật ngữ thường gặp khi chơi Margin: Profit Margin, Full Margin, Gross Margin,…
Cách tính Margin đơn giản nhất
Công thức tính Margin đơn giản nhất:
Tỷ lệ Margin = Vốn chủ sở hữuVốn chủ sở hữu + khoản vay
Ví dụ: Nhà đầu tư A có 2,000 USD trong tài khoản công ty chứng khoán. Nếu nhà đầu tư này vay thêm 2,000 USD thì tỷ lệ Margin sẽ là 1:2. Nếu vay thêm 4,000 USD thì tỷ lệ Margin sẽ là 1:3.
Cách tính Margin ký quỹ Forex là gì?
Khi nào nên dùng Margin chứng khoán?
Sở hữu tính chất như một con dao hai lưỡi, vay Margin là công cụ giao dịch vô cùng hiệu quả để tìm kiếm những mức lợi nhuận hấp dẫn. Thế nhưng chơi Margin cũng chính là nguyên nhân gây ra thua lỗ, thậm chí là “cháy sạch” tài khoản. Nhà đầu tư chỉ nên sử dụng Margin khi:
- Trader là nhà đầu tư chuyên nghiệp: Khi này, trader có đủ kỹ năng, kinh nghiệm để kiểm soát tỷ lệ chơi Margin, giảm thiểu rủi ro thua lỗ nặng nề hay các hệ luỵ trắng tay, phải thanh lý cổ phiếu.
- Chiến thuật giao dịch ngắn hạn: Trong ngắn hạn, các khoản đầu tư sẽ được kiểm soát dễ dàng hơn. Việc sử dụng ký quý trong dài hạn rất rủi ro và không hiệu quả.
- Có nguồn vốn sẵn: Cổ phiếu sẽ mất đi tỷ lệ an toàn khi thị trường gặp những biến cố, rủi ro. Với nguồn vốn có sẵn, việc sử dụng Margin sẽ ổn định và an toàn hơn.
- Xác nhận xu hướng thị trường Uptrend: Margin khi được ứng dụng trong các thị trường tăng điểm hứa hẹn đem lại nhiều tiềm năng lợi nhuận hơn, giảm thiểu rủi ro cho danh mục đầu tư.
- Có những cổ phiếu tốt: Chỉ nên sử dụng ký quỹ Margin với các cổ phiếu tốt về cơ bản, thanh khoản tốt bởi chúng sẽ ít bị cá mập thao túng, “thổi giá”
Khi nào nên chơi Margin chứng khoán?
Tìm hiểu thêm: Margin Level là gì? Ý nghĩa, công thức tính mức ký quỹ trong Forex
Những lưu ý khi Vay margin chứng khoán Trader cần biết
Để hạn chế tối đa các rủi ro có thể xảy ra khi vay Margin trong chứng khoán, trader cần lưu ý:
- Phân tích kỹ thuật kỹ càng: Đa phần cho vay Margin được sử dụng khi giao dịch cổ phiếu trong ngắn hạn nên việc phân tích kỹ thuật chi tiết sẽ đem lại hiệu quả cao hơn.
- Vay Margin với một tỷ lệ an toàn: Theo khuyến nghị của nhiều chuyên gia tài chính, cách sử dụng Margin an toàn là 1:0.5, 1:1, những tỷ lệ cao hơn thường rất nguy hiểm. Trong trường hợp trader không phải là các nhà đầu tư chuyên nghiệp, không nên áp dụng những tỷ lệ vay quá cao.
- Lợi nhuận kỳ vọng: Phân tích lợi nhuận kỳ vọng cũng vô cùng quan trọng. Theo thống kê, lãi suất Margin trên thị trường chứng khoán thường rơi vào khoảng 11 – 13%/năm tuỳ thời kỳ. Do vậy, những cổ phiếu không đạt mức lợi nhuận cao hơn so với tỷ lệ Margin thì việc áp dụng đều không có hiệu quả.
Những lưu ý về cách dùng Margin trong chứng khoán.
Tác động của mức ký quỹ Margin lên thị trường
Được đánh giá là công cụ giao dịch vô cùng hữu hiệu, mức ký quỹ lãi Margin có sức ảnh hưởng lớn đến thị trường cả theo chiều hướng tích cực và tiêu cực:
- Tăng trưởng tính thanh khoản thị trường cổ phiếu: Margin thu hút nhiều người mua và người bán hơn, góp phần gia tăng thanh khoản thị trường.
- Góp phần nâng hạng thị trường: Ký quỹ góp phần tăng tính thanh khoản thông qua việc đảm bảo luôn đạt mức cao nhất định trong khoảng thời gian dài.
- Tăng điểm cho chỉ số chung: Margin giúp các nhà đầu tư khuếch đại nguồn vốn, khi đó khối lượng giao dịch mua bán tài sản sẽ đạt một mức cao nhất định trong thời gian dài..
- Cổ phiếu và chỉ số chung bị “thổi phồng” giá trị thực: Nhiều nhà đầu tư dùng toàn bộ vốn liếng, dùng thêm ký quỹ margin để mua đuổi cổ phiếu, đẩy giá cổ phiếu lên cao “ngất” cho đến khi bị “xả” về giá trị thực. Cổ phiếu lúc này thường bị “thổi phồng giá rất nhiều.
- Rủi ro khi cổ phiếu bị bán giải chấp: Nếu không nộp thêm tiền khi bị cảnh báo tỷ lệ Margin an toàn, nhà đầu tư sẽ bị nhận những cuộc gọi “Call Margin” từ công ty chứng khoán yêu cầu nộp thêm tiền. Nếu không, cổ phiếu sẽ bị bán giải chấp không tiếp tục giảm. Việc nhiều cổ phiếu có tỷ lệ ký quỹ Margin cao bị bán giải chấp sẽ gây ra rủi ro cho thị trường chứng khoán.
Tác động của mức ký quỹ Margin lên thị trường.
Tìm hiểu thêm: Free Margin là gì? Cách tính, cảnh báo rủi ro và cách giao dịch.
Kết luận
Sử dụng Margin là công cụ hữu hiệu giúp nhà đầu tư tối ưu hoá lợi nhuận nhưng cũng tiềm ẩn không ít rủi ro thua lỗ. Hy vọng rằng thông qua những chia sẻ trên bạn hiểu rõ hơn về Margin là gì, cách vay Margin, thời điểm ứng dụng phù hợp và nắm rõ các lưu ý để hạn chế tối đa rủi ro trong giao dịch và đầu tư chứng khoán. Chúc các bạn giao dịch thành công!
